گُوِه های افزایشی و کاهشی چیستند و چگونه می توان آنها را شناسایی کرد؟

گُوِه های افزایشی (صعودی) و کاهشی (نزولی) الگوهای تکنیکال هستند که تحلیلگران از آنها برای پیش بینی ادامه روند و معکوس شدن روند استفاده می کنند. در بسیاری از موارد، زمانی که بازار روند روبه رشدی دارد، الگوی گُوِه در نمودار ظاهر می شود. این گُوِه می تواند یک گُوه افزایشی یا گُوِه کاهشی باشد. بنابراین، بسته به نوع گُوِه و جهت روند، یک گُوِه می تواند نشانه ای از ادامه روند یا معکوس شدن آن باشد. در این مطلب در مورد گُوِه های افزایشی و کاهشی، نحوه تشخیص و معامله کردن با آنها را بررسی خواهیم کرد.

اگرچه بسیاری از معامله گران مبتدی گُوِه ها را با مثلث اشتباه می گیرند، گُوه های افزایشی و کاهشی به راحتی از سایر الگوهای نموداری قابل تشخیص هستند. این گوه ها به گُوِه صعودی و نزولی نیز معروف هستند.

گُوِه افزایشی (صعودی)

الگوی گُوِه افزایشی زمانی ایجاد می شود که قیمت سقف هایی بالاتر از سقف قبلی (Higher high) و کف هایی بالاتر از کف قبلی (Higher low) تشکیل می دهد. بنابراین، این گُوِه مانند یک تونل صعودی است که در آن دو خط روند در حال نزدیک شدن به هم هستند و در نهایت در یک نقطه به یکدیگر متصل می شوند. تصویر زیر شکل گیری گُوِه افزایشی را نشان می دهد.
خط روند چیست و چه کاربردی در پیش بینی قیمت بیت کوین دارد؟

در گُوِه افزایشی شکل گیری سقف های بالاتر از سقف قبلی کندتر از کف های بالاتر از کف قبلی است. اغلب می توانید این الگو را در روند صعودی قیمت پیدا کنید و کف ها و سقف ها در یک نقطه (راس) به همدیگرمی رسند.

توجه داشته باشید که شکل گیری الگوی گُوِه افزایشی فقط احتمال حرکت نزولی را نشان می دهد. بسته به جهت قبلی بازار، این گُوِه صودی می تواند بیانگر ادامه روند یا معکوس شدن آن باشد. به عبارت دیگر، در طول یک الگوی گُوِه افزایشی قیمت ممکن است که به زیر خط حمایت بشکند.
مفهوم سطوح حمایت و مقاومت چیست و چه کاربردی دارد؟

الگوی گُوِه افزایشی که در آن حجم معاملات با پیشرفت الگو کاهش می یابد، نشانه ای از کاهش قیمت در آینده یا شکست به سمت نزولی است. کاهش حجم معاملات نشان می دهد فروشندگان در حال تثبیت قدرت خود برای شکست نزولی هستند.

پیش بینی جهت شکست گُوِه افزایشی 

گُوِه های افزایشی و کاهشی می توانند منجر به ادامه یا معکوس شدن روند شوند و همه چیز به جهت حرکت روند اولیه و دو عامل حجم و قیمت بستگی دارد. 

الگوی گُوِه افزایشی معمولا پس از روندهای طولانی مشاهده می شود و می تواند برای معاملات ارز های رمزنگاری بسیار مفید باشد. برای مثال، اگر روند حرکت خیلی سریع باشد و قیمت به طور قابل توجهی افزایش یابد، ظهور این الگو در نمودار می تواند یک سیگنال هشدار دهنده از معکوس شدن روند به نزولی باشد.

روندهای قوی نتیجه عدم تعادل بین خریداران و فروشندگان است. در هر سطح قیمتی، خریداران و فروشندگان درحال معامله کردن هستند. اگر تعداد خریداران زیاد باشد و فروشنده ای نباشد، قیمت به سرعت به سطوح بالاتر افزایش می یابد و این می تواند فروشندگان بیشتری را جذب بازار کند. اگر سطوح بالاتر قیمت نتواند فروشندگان بیشتری را جذب کند، در این صورت قیمت به سرعت افزایش خواهد یافت. این افزایش های سریع روندهای صعودی قوی ایجاد می کنند و خریداران (کسانی که می ترسند یک روند قدرتمند را از دست بدهند) بیشتری را ترغیب به باز کردن موقعیت خرید می کنند.

زمانی که این روند قوی به پایان برسد و نهنگ های بزرگ دیگر علاقه ای برای خرید نداشته باشند، قیمت شروع به اصلاح می کند و خریداران فومو وارد بازار می شوند. هر سقف جدید شاهد یک اصلاح است که خریداران بیشتری را جذب بازار می کند. در این مرحله، الگوی گُوِه افزایشی شکل گرفته و بازار آماده یک اصلاح بزرگ است.

شناسایی گُوِه افزایشی در نمودار قیمت

الگوی گُوِه افزایشی پس از یک روند صعودی طولانی در نمودار قیمت ظاهر می شود که نشان دهنده معکوس شدن روند به نزولی است.

برای مثال، اتریوم از سپتامبر 2020 تا ژانویه 2021 یک روند صعودی قوی و طولانی داشت و قیمت آن از حدود سطح 300 دلار به 1300 دلار رسید.
اتریوم چیست؟ آموزش کامل اتریوم

از 31 ژانویه، قیمت این ارز در یک منطقه محدود به صورت موج به بالا و پایین حرکت کرد و پس از هر سقف جدید، بلافاصله اصلاح قیمت رخ داد. این امواج نوسانی حرکت رو به بالا داشتند، اما کند بودند و همپوشانی داشتند. وقتی این امواج نوسانی را می بینید، گام بعدی اضافه کردن خطوط روند به الگو است.

خط روند مقاومت باید طوری ترسیم شود که سقف های قیمت را در برگیرد. این خط روند باید به سمت بالا متمایل باشد، زیرا قیمت در حال ایجاد مجموعه ای از سقف های بالاتر از سقف قبلی خود است. اگر شیب خط روند به سمت بالا نباشد و بیشتر افقی باشد، این یک گُوِه افزایشی نیست.

اگر شیب خط مقاومت به بالا باشد، می توانید خط روند حمایت را با وصل کردن کف های قیمت به یکدیگر، رسم کنید. شیب خط روند حمایت نیز باید به سمت بالا باشد، چون کف هایی بالاتر از کف قبلی در حال ایجاد شدن است.

حالا که هر دو خط حمایت و مقاومت را با شیب رو به بالا دارید، بررسی کنید ببینید که آیا آنها همگرا هستند یا خیر. در برخی مواقع، این همگرایی آشکارتر از موارد دیگر است. ساده ترین روش برای تعیین همگرا بودن یا نبودن این دو خط، امتداد دادن هر دو آنها در جهت راست نمودار است. اگر آنها در آینده یکدیگر را قطع کنند، آنگاه در حال همگرایی هستند و این یک الگوی گُوِه افزایشی است.

واگرایی با یک شاخص نوسان ساز نشانه گُوِه افزایشی

یک اسیلاتور یا نوسان ساز (مانند RSI) به پایین نمودار خود اضافه کنید. اگر این شاخص واگرایی داشته باشد، نشانه الگوی گُوِه افزایشی است.

واگرایی شاخص نوسان ساز با قیمت زمانی رخ می دهد که قیمت سقفی بالاتر از سقف قبلی (higher high) تشکیل می دهد، در حالی که نوسان ساز کفی پایین تر از کف قبلی ایجاد می کند. گفته می شود که قیمت با نوسان ساز واگرایی دارد، چون این دو با هم هماهنگ نیستند و در یک راستا حرکت نمی کنند.

کاهش حجم

نشانه دیگر شکل گیری گُوِه افزایشی را می توان در حجم معاملات ارز رمزنگاری یافت. اگر با پیشرفت الگوی گُوِه افزایشی، حجم در حال کاهش باشد، این نشان می دهد که نهنگ های صعودی دیگر از قیمت حمایت نمی کنند. در چنین شرایطی، بازار آماده برای معکوس شدن روند از صعودی به نزولی است.

نحوه معامله با گُوِه افزایشی

یکی از واضح ترین و پرسودترین گوه های افزایشی در آوریل 2021 در نمودار بیت کوین شکل گرفت. حتما به خاطر دارید که بیت کوین در مارس 2020 به دلیل آغاز همه گیری کروناویروس به پایین ترین سطح خود رسید، اما پس از آن یک روند صعودی بسیار قوی را داشت و در سال 2021 با 1600 درصد افزایش به بالاترین سطح خود رسید.
بیت کوین چیست؟ آموزش کامل بیت کوین

زمانی که احساسات مثبت بازار باعث می شود تا معامله گران با پیش بینی های افزایش قابل توجه قیمت نظر صعودی داشته باشند، لحظه ایده آلی برای نمایان شدن الگوی گُوِه افزایشی است. این الگو در پایان روندهای صعودی قوی و طولانی تشکیل می شود.

پس از تکمیل بخش زیادی از روند صعودی در اوایل ژانویه 2021، بیت کوین در روزهای پایانی این ماه شروع به اصلاح کرد. از اواخر ژانویه، قیمت این ارز دوباره افزایش یافت، اما حرکت صعودی آن به صورت موج بود. این امواج نوسانی حرکت رو  به بالا داشتند، اما کند بودند و همپوشانی داشتند.

روند صعودی شروع به تضعیف شدن کرد و واگرایی با شاخص قدرت نسبی داشت که نشانه الگوی گُوِه افزایشی بود. خطوط روند مقاومت و حمایت در این الگو با تعریف مطابقت دارند، زیرا هر دو در حال افزایش و همگرایی هستند. هر یک از این سر نخ ها نشان می دهد که یک اوج در حال شکل گیری بوده و روند آماده معکوس شدن به نزولی است.
شاخص قدرت نسبی (RSI) چیست و چگونه می توان از آن در تحلیل قیمت استفاده کرد؟

معامله با الگوی گُوِه افزایشی معکوس کننده روند بسیار ساده است. از آنجایی که روند از صعودی به نزولی در حال تغییر است، فرصت معاملاتی در اینجا ورود به موقعیت شورت یا خروج از موقعیت لانگ است.
موقعیت خرید (long) یا فروش (short) چیست؟ چگونه می توان از آنها استفاده کرد؟

زمان ورود به موقعیت شورت، شکست به زیر خط روند حمایت است. برخی از معامله گران قبل از ورود به معامله منتظر می مانند تا قیمت به زیر خط روند بشکند و شمع در زیر آن بسته شود. برخی دیگر زمانی که قیمت به میزان مشخصی به زیر خط حمایت می رسد، وارد موقعیت شورت می شوند.

با این حال، توصیه شده که معامله گران پس از شکست یک سطح خاص در زیر خط حمایت، وارد موقعیت شورت شوند. دلیل آن این است که بازار ارزهای رمزنگاری تمایل به کاهش و سقوط سریع دارد. اگر معامله گر منتظر بسته شدن شمع بماند، ممکن است فرصت مناسب ورود به موقعیت را از دست بدهد.

زمانی که خط حمایت شکسته می شود، بازار یک سیگنال بزرگ ارائه می کند و آن تغییر روند از صعودی به نزولی است. سفارش حد ضرر(stop loss) برای یک موقعیت شورت درست بالای آخرین سقف قیمت قرار می گیرد. با این حال، اگر خط روند حمایت شکسته شود و قیمت به اوج های جدیدی برسد، آنگاه این الگوی گُوِه افزایشی نیست و الگوی دیگری در حال شکل گیری است.

اغلب اوقات، الگوهای گُوِه افزایشی تکمیل شده باعث اصلاح قیمت به سطح اولیه شکل گیری این الگو می شود. در مثال بیت کوین، شروع شکل گیری گُوه افزایشی سطح 29250 دلار در 27 ژانویه 2021 بود. بنابراین، پس از کامل شدن این الگو، قیمت از اوج خود به این سطح کاهش یافت.

اگرچه الگوی گُوِه افزایشی می تواند نشان دهنده فرصت های عالی برای ورود به موقعیت شورت باشد، این الگو 100 درصد دقیق نیست و محدودیت هایی دارد که باید از آنها آگاه بود. الگوی گُوِه افزایشی ممکن است نسبتا سریع تشکیل شود، اما تا زمانی که تقریبا دو سوم آن تکمیل نشود، تایید آن دشوار است. این بدان معناست که باید بازار را دائما بررسی کرد تا مطمئن شد که سرنخ ها و سیگنال های این الگو پدیدار شده اند.

گُوِه کاهشی (نزولی)

الگوی گُوِه کاهشی دقیقا عکس گُوِه افزایشی است. قیمت ارزهای رمزنگاری به ندرت در یک خط مستقیم حرکت می کند. آنها مانند بسیاری از دارایی های مالی، تمایل به حرکت زیگزاگی دارند، حتی اگر قیمت در یک روند باقی بماند. یک گُوِه کاهشی وقتی شکل می گیرد که در نمودار سقف هایی پایین تر از سقف قبلی و کف هایی پایین تر از کف قبلی (حرکت زیگزاگی) تشکیل می شود.

همانطور که می بینید، سطح کف های قیمت در حال کاهش است، اما سطح سقف ها با سرعت بیشتری کاهش می یابد. گُوِه کاهشی یک الگوی صعودی است، اگرچه پس از یک روند نزولی ظاهر می شود  و قیمت احتمالا به خط بالایی (مقاومت) این الگو می شکند.

گُوِه کاهشی می تواند یک الگوی ادامه دهنده یا معکوس شدن روند باشد. هنگامی که گُوه کاهشی یک سیگنال معکوس شدن روند است، احتمالا روند از نزولی به صعودی تغییر می کند. این سیگنال در کف روند نزولی ظاهر می شود. از طرف دیگر، هنگامی که این گُوِه سیگنال ادامه دهنده روند است، در طول یک روند صعودی رخ می دهد که نشان دهنده ادامه روند صعودی است.

یک گُوِه کاهشی صعودی در نظر گرفته می شود، چون این الگو بازتابی واقعی از حرکت نزولی قیمت است که شروع به ضعیف شدن می کند. علاوه بر این، این الگو نشان می دهد که خریداران برای کاهش یا کنترل سرعت سقوط، وارد بازار می شوند.

نحوه شناسایی گُوِه کاهشی

الگوی قیمت در نمودار ارز رمزنگاری به طور تصادفی شکل نمی گیرد. الگوهای قیمتی منعکس کننده فعالیت خریداران و فروشندگان هستند. الگوی گُوِه کاهشی که پس از یک روند نزولی رخ می دهد، نیز نشان دهنده فعالیت خریدارن و فروشندگان و همچنین اقدامات احتمالی بعدی آنها است.

یک روند صعودی پس از یک رویداد مهم و تشویق خریداران به باز کردن موقعیت لانگ برای یک دارایی با امید افزایش قیمت آن در آینده، شکل می گیرد. با این حال، اغلب برای سرمایه گذاران دشوار است که موقعیت لانگ خود را برای مدت طولانی حفظ کنند. آنها معمولا در سطوح بالا سیو سود می کنند و در سطوح پایین به موقعیت های خود می افزایند. در نتیجه، الگوی گُوِه کاهشی که پس از یک روند صعودی ظاهر می شود، تا حدودی به دلیل سیو سود خریداران است. معامله گران پس از سیو سود منتظر رسیدن قیمت به یک کف می مانند و پس از آن دوباره وارد موقعیت خرید می شوند.

رویکرد معاملاتی با گُوِه کاهشی یافتن زمانی است که اصلاح قیمت به پایان رسیده و روند صعودی احتمالا دوباره از سرگرفته می شود. نهادهای سرمایه گذاری که به نقدینگی نیاز دارند، هدایت کننده بازار ارز رمزنگاری هستند. باید خریدار کافی برای فروش و فروشنده کافی برای خرید وجود داشته باشد. بنابراین، الگوهایی مانند گُوِه نزولی نشان می دهند که نهادهای سرمایه گذاری که روند صعودی را ایجاد کرده اند، ممکن است موقعیت خرید دیگری باز کنند و پس از یک کاهش قیمت، به روند صعودی ادامه دهند.

نمودار بالا یک گُوِه کاهشی را نشان می دهد که پس از روند نزولی تشکیل شده است. قیمت بیت کوین از سطح 64000 دلار به سطح 30000 دلار سقوط کرد، اما با وجود فشار فروش شدید، به زیر سطح حمایت 30000 دلار نشکست. در نتیجه، روند قیمت اصلاحی باقی ماند و یک گُوِه کاهشی تشکیل شد. در این الگو، زمانی که قیمت در یک منطقه محدود بین حمایت و مقاومت نوسان می کند، یک کف پایین تر از کف قبلی (lower low) و یک سقف پایین تر از سقف قبلی ( lower high) جدید تشکیل می شود.

علاوه بر این سطوح، سرمایه گذاران باید تغییرات حجم معاملات را زیر نظر بگیرند. با حرکت قیمت در یک منطقه محدود، حجم معاملات به خاطر فعالیت کمتر معاملاتی، کاهش می یابد. با این حال، هنگامی که شکست صعودی رخ می دهد، باید با حجم بالاتر پشتیبانی شود.

نمودار بالا، شکل گیری گُوِه کاهشی به همراه حجم معاملات را نشان می دهد. حجم معاملات در ابتدای الگوی گُوِه کاهشی بالا بوده، اما میله های حجم با گسترش این الگو کوتاه تر شده اند. هنگامی که قیمت با شکست صعودی به بالای گُوِه کاهشی افزایش یافت، حجم دوباره شروع به افزایش کرد.

معامله با الگوی گُوِه کاهشی

گُوِه کاهشی یک الگوی معکوس روند است، اما سرمایه گذاران می توانند از آن به عنوان معکوس و ادامه روند استفاده کنند.

گُوِه کاهشی به عنوان الگوی ادامه دهنده

قیمت یک ارز رمزنگاری با ایجاد کف هایی پایین تر از کف قبلی و سقف هایی پایین تر قبل از سقف قبلی، حرکت می کند. در نتیجه، سرمایه گذاران نوسانات نزولی جزئی را در یک روند صعودی بزرگ تجربه می کنند. بنابراین، برگشت از خط حمایت الگوی گُوِه کاهشی در نهایت منجر به ادامه روند اصلی می شود.

در شکل بالا، روند صعودی اصلی با رنگ سبز مشخص شده که در آن قیمت با ایجاد سقف هایی بالاتر از سقف قبلی در حال افزایش است. با این حال، وقتی به اصلاح نزولی نگاه می کنیم، می بینیم که الگوی گُوِه کاهشی شروع به شکل گیری کرده و روند اصلی پس از شکست به بالای خط مقاومت این الگو، از سر گرفته می شود. بنابراین، اگرچه گُوِه کاهشی پس از یک روند نزولی ظاهر می شود، همچنان در روند صعودی بلند مدت قرار دارد.

نمودار بالا یک گُوه کاهشی ادامه دهنده روند را نشان می دهد. بیت کوین در یک روند صعودی طولانی قرار دارد. پس از اصلاح نزولی و مدتی نوسان در یک منطقه محدود، سرانجام به بالای خط مقاومت گُوِه می شکند و به روند صعودی خود ادامه می دهد و سقف های بالاتر از سقف قبلی جدیدی ایجاد می کند. بنابراین، ادامه روند زمانی تایید می شود که قیمت با یک شمع صعودی به بالای گُوه کاهشی حرکت کند.

نمودار زیر نشان می دهد که چگونه می توان یک موقعیت خرید را پس از شکست به بالای گُوِه کاهشی باز کرد. در این روش، موقعیت خرید تا زمانی معتبر است که قیمت بالاتر از گُوِه باقی بماند. علاوه بر این، سفارش حد ضرر (stop-loss) باید زیر خط حمایت این الگو گذاشته شود.

از آنجایی که الگوی گُوِه کاهشی یک الگوی ادامه روند صعودی است، اغلب سود بیشتری ایجاد می کند. معامله گران می توانند تا زمان رسیدن قیمت به یک سطح مقاومت قوی، موقعیت خرید خود را باز نگه دارند.

الگوی گُوِه کاهشی نشانه ای از معکوس شدن روند

در معاملات ارز رمزنگاری، شکل گیری گُوِه کاهشی و معکوس شدن روند از یک سطح قابل توجه قیمت، سود بیشتری را نسبت به بازارهای سنتی ایجاد می کند. با این حال، پیدا کردن این الگو اهمیت زیادی دارد.

الگوی گُوِه کاهشی در یک روند نزولی ظاهر می شود که نشان می دهد فروشندگان در حال کاهش هستند. بنابراین، بعد از یک حرکت نزولی قابل توجه باید به دنبال نشانه هایی از گُوِه کاهشی بود. تعیین این که آیا روند نزولی ادامه می یابد یا معکوس می شود، دشوار است. بنابراین، پیدا کردن این الگو در یک کف قیمت احتمال معکوس شدن روند را افزایش می دهد.

همانطور که در ساختار زیر می بینید، دارایی مفروض در آغاز یک روند صعودی قوی داشته و در کف قیمت قدرت خود را از دست داده است. اگر فروشندگان نتوانند کف های پایین تر از کف قبلی با یک منطقه بزرگ ایجاد کنند، نشانه ضعیف شدن روند نزولی است.

برای معامله با الگوی گُوِه کاهشی به عنوان یک استراتژی معکوس باید موارد زیر تایید شوند:

• الگوی گُوِه کاهشی در کف یک روند نزولی ظاهر می شود. 
• روند نزولی قبل از تشکیل الگوی گُوِه کاهشی ضعیف تر شده است. 
• سطوح خط روند این الگو حداقل سه بار تست شوند.
• قیمت به یک منطقه تقاضای مهم برسد که معمولا خریداران موقعیت های خود را در آنجا باز می کنند.

در نمودار روزانه لایت کوین، قیمت از سطح مقاومت 400 دلار سقوط کرده و حرکت نزولی در سطح 105 دلار تضعیف شده است. در همین حال، قیمت الگوی گُوِه کاهشی را تشکیل داده که با کاهش حجم، حمایت می شود. در نتیجه، هنگامی که شکست صعودی رخ می دهد، روند را از نزولی به صعودی تغییر می دهد.

معامله گران باید منتظر شکست به بالای خط مقاومت گُوِه کاهشی بمانند و پس از آن وارد موقعیت خرید شوند. سفارش حد ضرر باید زیر سطح حمایت باشد. نمودار زیر باز کردن موقعیت خرید در سطح حمایت را با استفاده از الگوی گُوِه کاهشی نشان می دهد. همانطور که مشاهده می کنید، حجم معاملات با تشکیل این الگو کاهش یافته که نشانه کاهش فعالیت معاملاتی است. با این حال، زمانی که قیمت از سطح حمایت بالاتر می رود، حجم معاملات شروع به افزایش می کند.

از سوی دیگر، هیچ تضمینی وجود ندارد که قیمت پس از شکست به بالای خط مقاومت گُوِه کاهشی به سطح حمایت بازگردد. در این صورت، معامله گران می توانند اولین ورود به موقعیت خود را بلافاصله پس از شکست صعودی و دومین ورود را بعد از کامل شدن دوره اصلاح باز کنند.